Advanced Micro Devices dijo el martes que acordó vender hasta 60 mil millones de dólares en chips de inteligencia artificial a Meta Platforms durante cinco años en un acuerdo que permite al propietario de Facebook comprar hasta el 10% de la compañía de chips.
El acuerdo podría tener un valor potencial de más de 100.000 millones de dólares. Las acciones de AMD subieron más del 7%, mientras que el líder del mercado, Nvidia, que se espera que informe sus ganancias el miércoles, apenas cambió.
La creciente demanda de procesadores de IA ha intensificado la competencia para Nvidia y los actores especializados a medida que la industria lucha por asegurar un suministro escaso. En octubre, Alphabet acordó suministrar a Anthropic chips personalizados que había reservado durante mucho tiempo para uso interno, en un acuerdo por valor de decenas de miles de millones de dólares.
AMD firmó un pacto similar con OpenAI el año pasado, que fue aclamado como un voto de confianza en sus chips y software, aumentando significativamente el precio de sus acciones, mientras que Meta llegó a un acuerdo por separado con Nvidia para comprar millones de chips de IA.
“Meta está asegurando el suministro, diversificándose desde un solo proveedor y haciendo todo lo necesario para garantizar que sus ambiciones de IA no se vean obstaculizadas por los chips”, dijo Matt Britzman, analista senior de acciones de Hargreaves Lansdown.
“Para AMD, esto es un voto de confianza en su hardware de IA de próxima generación, pero tener que renunciar a una participación del 10% sugiere que puede tener dificultades para generar demanda orgánica”.
Vuelta de acuerdos circulares
La asociación también destaca la profundización de los vínculos entre algunos de los principales actores del sector de la IA, en medio de crecientes preocupaciones sobre los acuerdos circulares.
Meta y OpenAI tendrán una participación en uno de sus mayores proveedores, mientras que Nvidia planea invertir en algunos de sus mayores clientes, incluida la empresa matriz ChatGPT.
AMD suministrará seis gigavatios de chips a Meta, comenzando con un gigavatio del próximo hardware insignia MI450 de la compañía en la segunda mitad de este año, dijo la directora ejecutiva de AMD, Lisa Su, en una conferencia de prensa.
Un gigavatio es suficiente para alimentar una media de 750.000 hogares.
Las preocupaciones de los inversores sobre el mercado de la IA también se extienden a la larga espera de ganancias significativas resultantes del gasto incesante de las Big Tech para ampliar la infraestructura del centro de datos.
Se espera que el gasto de capital de Alphabet, Microsoft, Amazon y Meta totalice al menos 630 mil millones de dólares este año, según cálculos de Reuters, y la mayor parte del gasto se centrará en centros de datos y chips de inteligencia artificial.
“El regreso del comercio circular al sector da a los inversores otro motivo para preocuparse”, dijo Dan Coatsworth, jefe de mercados de AJ Bell.
Meta apuestas por procesadores personalizados
Además de los chips gráficos emblemáticos de AMD, Meta también planea comprar procesadores centrales, incluida una variante que se personalizará para las necesidades de la plataforma de redes sociales.
El procesador personalizado se ajustará para ofrecer un rendimiento potente y al mismo tiempo mantener el consumo de energía lo más bajo posible, dijo Su. El acuerdo incluirá dos generaciones de procesadores AMD.
“Así que no hay duda de que Mark es muy, muy ambicioso en lo que quiere lograr, y queremos utilizar todos los aspectos de nuestra tecnología para ayudar realmente a Meta a lograrlo”, dijo Su, refiriéndose al CEO de Meta, Mark Zuckerberg.
Meta ayudó a diseñar el MI450, optimizado para un proceso informático llamado inferencia, que es cuando un chatbot como ChatGPT de OpenAI responde a las consultas de un usuario. El chip competirá con el procesador Vera Rubin de próxima generación de Nvidia.
Los analistas de la industria esperan que el mercado de hardware de inferencia eclipse al de equipos necesarios para construir los grandes modelos en los que se ejecuta la IA.
Como parte del acuerdo, AMD emitirá una garantía por 160 millones de acciones con un precio de ejercicio de un centavo.
La garantía se otorgará durante la transacción después de que el precio de las acciones de AMD haya alcanzado los objetivos de rendimiento crecientes de hasta 600 dólares. Además de los objetivos de precio de las acciones, existen “consideraciones técnicas y comerciales” para cada tramo de la garantía que Meta debe cumplir.
“Meta está haciendo una gran apuesta por AMD”, dijo Su.
Meta planea continuar comprando chips de otros proveedores y desarrollando sus procesadores internos al mismo tiempo, dijo Santosh Janardhan, jefe de infraestructura de Meta, en una llamada con periodistas.
Broadcom cayó alrededor de un 2%. La empresa es un proveedor de chips personalizados y los analistas dicen que es un proveedor clave de Meta, aunque no identifica a sus clientes de hiperescala.
Meta también está en conversaciones con Google sobre el uso de procesadores tensoriales de la compañía para trabajos de inteligencia artificial, dijeron las fuentes. La escala a la que Meta construye centros de datos e infraestructura requiere múltiples enfoques y proveedores de chips, dijo Janardhan.
“Todos los fabricantes de chips terminan teniendo una especie de asiento en la mesa”, dijo Janardhan.
